Det er tilbake til skoletid, og avkommet som er bundet av college er i for store forandringer. Nye romkamerater, et nytt campus, ny frihet og kanskje til og med nye kredittkort.
Det stemmer - lenge før nybegynneren har sin første eksamen, vil hun sannsynligvis bli beleiret med tilbud på kredittkort, veldig sannsynlig rett på campus på vei til kantina.
Dessverre er ikke mange av kredittkortavtalene som tilbys på campus i det hele tatt. De har høye renter og høye kredittgrenser. En undersøkelse av Bankrate fant at det gjennomsnittlige studentkredittkortet hadde 17, 66 prosent for kjøp og 19, 67 prosent for kontantforskudd.
Men høye priser hindrer ikke studentene i å registrere seg. I følge studielånsleverandøren Nellie Mae har 83 prosent av studenter som har kredittkort. Den gjennomsnittlige kredittkortsaldoen er $ 2 327, opp fra 1, 879 dollar i 1998. Og 47 prosent av undergrads har fire eller flere kort, sier Nellie Mae.
Det at barnet ditt ikke en gang har jobb, vil ikke ha noen rolle for mange kortutstedere. De vil tjene penger på hennes erfaring med kreditt. Før gribbene faller ned - og før barnet ditt avvikler tusenvis av dollar i gjeld - ta disse fire trinnene for å sette henne på rett kreditt.
1. Del dine egne erfaringer.
Uansett hvor bra eller hvor dårlig du har håndtert dine egne kredittkort, kan du undervise ved eksempel. Hvis du har hatt en knirkende ren kreditthistorie, forklar barnet ditt hvordan du har klart å gjøre det. Selv om du har latt rentekostnader høres opp, kan du være et fantastisk eksempel for barnet ditt. Trekk ut noen få kredittkortoppgaver og vis henne hvor mye penger du betaler i rentekostnader. Fortell barnet at $ 150 (eller hva du betaler hver måned) betyr at det er så mye mindre å bruke på nye klær eller pizza eller hva barnet ditt liker å kjøpe.
2. Kjør tallene.
Sett deg ned ved datamaskinen din med barnet ditt og besøk Bankrate.coms kalkulator for betalingskortbetaling. Vis barnet ditt at en kjole på $ 200, med en rente på 19 prosent, vil ta deg et helt år å betale for, og til slutt vil koste 221 dollar hvis du bidrar med bare 20 dollar i måneden. Og det er bare hvis du ikke belaster noe annet på kortet. Spill med noen andre tall for å få et inntrykk av hvor mye interesse noen få kjøp kan generere, eller hvor lang tid det tar å betale ned gjelden når du bare betaler minimum $ 10 eller $ 15 månedlig.
Sjekk ut Bankrate.coms kredittkortkalkulator
3. Veto forfengelighetskort.
Hvis barnet ditt er interessert i et kort først og fremst fordi et favorittidrettslag eller popgruppe er avbildet på det, lær henne at det er mer med et kredittkort enn det som vises på ansiktet. Hvis betingelsene er gode, kan du for all del se etter det kule utseendet. Men hvis renten tårner over et vanlig vaniljekort, kjører du tallene igjen og viser barnet hvor mye mer hun vil betale for et forfengelseskort. Når hun ser forskjellen, vil hun nok være enig i at det ikke er verdt det.
4. Handle et kort sammen.
Før ditt college-bundne barn drar til campus, kan du handle et kort sammen. Ikke la henne bli sugd inn av et kort med høy rente hun kan bli tilbudt på skolen. I stedet kan du sette deg sammen og søke etter den beste avtalen.
Og når du finner et kort, kan du be om en relativt lav kredittgrense - si $ 300 eller $ 500. Nellie Mae sier den gjennomsnittlige studenterstudenten har en kredittgrense på $ 3 683. Vurder den potensielle skaden som en så høy grense kan gjøre.
Ved å hjelpe barnet ditt å unngå kredittproblemer, gir du henne en utdanning hun ikke vil få på college. Og kredittkortleksjonene dine vil sannsynligvis være lenger hos henne enn noe hun lærer i mytologiklassen eller språkvitenskapsseminaret.
Pengesaker: nye måter å kutte collegekostnader på
